Công thức
Tỷ số Sharpe = (Lợi nhuận trừ lãi suất phi rủi ro) / Độ lệch chuẩn của lợi nhuận
Đối với backtest EA, lãi suất phi rủi ro thường đặt bằng không (thận trọng) hoặc lãi suất tín phiếu kho bạc hiện hành.
Mốc tham chiếu cho EA
- Dưới 0,5: lợi nhuận điều chỉnh theo rủi ro kém
- 0,5-1,0: chấp nhận được nhưng không ấn tượng
- 1,0-2,0: vững chắc, đây là nơi hầu hết chiến lược quản lý chuyên nghiệp hoạt động
- Trên 2,0: ngoại hạng — hãy xác minh backtest không bị tối ưu hóa quá mức
Hạn chế
Sharpe phạt biến động tăng giá ngang với biến động giảm giá. Một chiến lược với những tháng thắng lớn nhưng đều đặn bị phạt dù không bao giờ có tháng thua. Tỷ số Sortino khắc phục điều này.