ปัจจัยการฟื้นตัว

การคำนวณ

ปัจจัยการฟื้นตัว = กำไรสุทธิ / ดรอว์ดาวน์สูงสุด (ทั้งคู่เป็นค่าสัมบูรณ์ในรูปดอลลาร์หรือ %)

กลยุทธ์ที่ได้ผลตอบแทนรวม 80% ด้วยดรอว์ดาวน์สูงสุด -10% มีปัจจัยการฟื้นตัว 8.0 ผลตอบแทนเท่ากันด้วยดรอว์ดาวน์สูงสุด -40% มีปัจจัยการฟื้นตัว 2.0 ยิ่งสูงยิ่งดี

ข้อจำกัด

ปัจจัยการฟื้นตัวเป็นการวัด ณ จุดเวลาหนึ่ง ไม่ได้คำนึงถึงเส้นทางที่ใช้เพื่อให้ได้กำไรสุทธิ กลยุทธ์ที่สร้างผลตอบแทนทั้งหมดในปีเดียวแล้วเสื่อมลงจะยังแสดงปัจจัยการฟื้นตัวสูงหากดรอว์ดาวน์เกิดขึ้นในช่วงต้น

สำหรับเมตริกที่เสถียรกว่าตามเวลา ให้ใช้อัตราส่วน Calmar (CAGR / ดรอว์ดาวน์สูงสุด) ซึ่งปรับให้เป็นมาตรฐานตามเวลา