Ce que mesure la True Range
La True Range est la plus grande de ces valeurs : plus haut actuel moins plus bas actuel ; valeur absolue du plus haut actuel moins la clôture précédente ; valeur absolue du plus bas actuel moins la clôture précédente.
L’ATR est la moyenne mobile exponentielle de la True Range sur la période indiquée. Il est toujours positif et exprimé en unités de prix (pips pour les paires de devises).
Pourquoi les EA utilisent l’ATR pour les stops
Un stop fixe de 30 pips peut être trop serré lors des séances très volatiles et trop large quand les marchés sont calmes. ATR x 1,5 s’élargit automatiquement durant les périodes volatiles (réduisant les sorties prématurées) et se resserre durant les périodes calmes.
Période d’ATR courante
La période 14 est la valeur par défaut habituelle. Les périodes plus courtes (7-10) sont plus réactives ; les plus longues (20-30) sont plus lisses et conviennent aux systèmes en clôture journalière.