Average True Range (ATR)

En termes simples

La distance que ce marché parcourt habituellement en une bougie, moyennée sur le passé récent. L'indicateur n'a aucun avis sur la direction : c'est une règle à mesurer les distances, et presque tout ce qu'un EA exprime en pips se mesure mieux dans ces unités.

Pourquoi c'est important

Chaque distance dans un EA — le stop, l'objectif, le pas du trailing, le seuil de cassure — est un nombre de pips choisi par quelqu'un. L'ATR est ce qui transforme ces nombres fixes en rapports qui continuent de dire la même chose quand le marché accélère ou ralentit.

• ✓C'est la forme pratique de la volatilité. Un EA peut difficilement calculer un écart-type des rendements à chaque tick, mais il peut lire l'ATR depuis un handle d'indicateur.
• ✓Il est exprimé en unités de prix et se convertit donc directement en distance de stop, sans étape statistique intermédiaire.
• ✓Il rend une stratégie comparable d'un symbole et d'une période à l'autre. Deux pips constituent un stop large sur un instrument et se situent dans le bruit sur un autre ; deux ATR disent la même chose partout.
• ✓Il tient compte des gaps, ce que ne fait pas un simple écart plus haut moins plus bas : le true range se mesure aussi par rapport à la clôture précédente et pas seulement à la bougie en cours.

Dans MetaTrader 5

Où cela apparaît dans MT5

• Insertion → Indicateurs → Oscillateurs → Average True Range — ajouté au graphique avec un paramètre de période
• Navigateur → Indicateurs → Average True Range — glissé sur le graphique pour le même résultat
• L'indicateur se trace dans une fenêtre séparée parce que son échelle est une distance de prix, pas un prix
• Testeur de stratégies → Paramètres — la période et le multiplicateur d'ATR d'un EA sont des entrées, et toutes deux se suroptimisent facilement

Comment les EA s'en servent

• Créer le handle une seule fois dans OnInit — iATR(_Symbol, PERIOD_CURRENT, 14) — et lire les valeurs avec CopyBuffer, au lieu de créer des handles dans OnTick.
• Distance de stop = multiplicateur × ATR à l'entrée, afin que le stop soit placé hors du mouvement ordinaire plutôt qu'à un nombre rond de pips.
• Taille de position = montant risqué ÷ (distance de stop × valeur du pip), ce qui fait baisser automatiquement le lot quand la volatilité monte.
• La distance de trailing applique la même idée en continu : le trail s'élargit dans les marchés rapides et se resserre dans les marchés calmes.
• Lire l'ATR sur une bougie clôturée (indice 1) plutôt que sur celle en formation (indice 0), dont la valeur change à chaque tick.
• Ne supposez pas qu'iATR est l'ATR de Wilder. L'ATR livré avec MetaTrader fait rouler une fenêtre fixe là où Wilder lisse. Les deux réagissent donc sur des horloges différentes : après un triplement de la volatilité, nous avons mesuré 19 bougies contre 59 pour atteindre 90 % du nouveau niveau.

Réglages courants

Problèmes d'exploitation fréquents

• Créer le handle de l'indicateur dans OnTick, ce qui fuit des handles et finit par échouer : le handle a sa place dans OnInit.
• CopyBuffer renvoie moins de valeurs que demandé au démarrage, avant qu'assez d'historique soit chargé, ce qui donne un ATR nul et donc un stop à distance nulle.
• Lire l'ATR de la bougie en formation, si bien que la distance de stop dépend du moment de la bougie où le signal s'est déclenché.
• Confusion entre points et pips : l'ATR est renvoyé en unités de prix, et une cotation à 5 décimales vaut 0,00120 et non 12 — le multiplier comme s'il s'agissait de pips produit des stops cent fois trop larges ou trop serrés.
• Optimiser ensemble la période d'ATR et le multiplicateur sur la même fenêtre, ce qui ajuste le couple aux replis particuliers de cette fenêtre.

Fonctions MT5 associées

iATR(symbol, timeframe, ma_period)

Crée le handle de l'indicateur ; appelez-le une fois dans OnInit et conservez le handle.

CopyBuffer(handle, 0, start, count, array)

Lit les valeurs d'ATR dans le buffer 0, le seul buffer de l'indicateur.

SymbolInfoDouble(symbol, SYMBOL_POINT)

Convertit l'ATR exprimé en unités de prix en points, unité dans laquelle s'expriment les distances de stop.

NormalizeDouble(price, _Digits)

Arrondit un niveau de stop calculé à la précision du symbole avant son envoi.

Exemple

La même règle de risque, appliquée dans deux régimes de volatilité. Rien ne change dans l'EA : c'est la règle graduée avec laquelle il mesure qui change.

Élargir le stop sans réduire le lot aurait triplé la somme risquée. L'ATR n'aide que si les deux moitiés bougent ensemble.

Comment on l'utilise

L'ATR est une distance, pas un signal. Il dit à un EA à quelle distance placer les choses, jamais s'il faut les placer.

• Exprimez chaque distance de l'EA en multiples d'ATR, puis optimisez le multiple plutôt que le nombre de pips. Le résultat se transfère bien mieux d'un symbole et d'un régime à l'autre.
• Ne comparez jamais des valeurs brutes d'ATR entre symboles. Quarante pips sur GBP/JPY et quarante sur EUR/USD ne sont pas le même niveau d'activité ; divisez par le prix si une comparaison est nécessaire.
• Accordez la période d'ATR à la durée de détention. Un scalpeur qui lit un ATR journalier dimensionne pour un mouvement dans lequel il ne sera jamais.
• Vérifiez que le multiplicateur est stable sur les valeurs voisines. Un stop qui fonctionne à 2,0 × ATR mais pas à 1,8 ni à 2,2 est ajusté à la fenêtre de test.

La [page complète de l'indicateur ATR](/fr/indicators/atr) couvre le calcul et les réglages en détail. Elle inclut notre mesure montrant que l'iATR de MetaTrader est une fenêtre glissante et non le lissage de Wilder. Cette entrée porte sur le rôle de l'ATR dans les règles de risque d'un EA.

Erreurs fréquentes

Questions fréquentes

Quelle période d'ATR un EA doit-il utiliser ?

Quatorze est la valeur par défaut conventionnelle et un point de départ raisonnable. Les périodes courtes de sept à dix réagissent plus vite à un changement de conditions mais sont plus bruitées ; celles de vingt à trente sont plus lisses et conviennent aux stratégies en bougies journalières. Ce qui compte davantage que la valeur exacte, c'est qu'elle reste stable sur les réglages voisins lors des tests.

Comment transformer l'ATR en distance de stop-loss ?

En le multipliant. Un stop à 2 × ATR se situe à deux amplitudes moyennes de bougie de l'entrée, ce qui est hors du mouvement ordinaire pour la plupart des instruments. La seconde étape, essentielle, consiste à calculer la taille de lot à partir de cette distance et de votre limite de risque, pour qu'un stop plus large signifie une position plus petite et non une perte plus grande.

L'ATR vaut-il mieux qu'un stop en pips fixe ?

Pour un EA qui tourne sans surveillance pendant des années, en général oui, parce qu'une distance fixe ne veut pas dire la même chose selon les régimes de volatilité alors qu'un multiple d'ATR dit la même chose partout. La contrepartie est un paramètre de plus à préserver de la suroptimisation.

L'ATR de MT5 est-il le même que celui de Wilder ?

Pas exactement, et cela compte quand vous transposez un réglage. Wilder lisse le true range, si bien que chaque bougie passée continue de décroître dans la valeur ; l'ATR livré avec MetaTrader fait plutôt rouler une fenêtre fixe, ce qui est une moyenne mobile simple. Les deux sont des filtres linéaires dont les poids somment à un, donc leurs niveaux de long terme concordent : nous avons mesuré 9,571 contre 9,573 pips sur 2 700 bougies en période 20. Ce qui diffère, c'est la réponse : après un triplement de la volatilité sur une bougie, la version de MetaTrader a atteint 90 % du nouveau niveau en 19 bougies et celle de Wilder en 59. Un stop à 2 × ATR s'élargit donc plus tôt sur MT5 que la même règle sur une plateforme fondée sur Wilder, et aligner la période ne les fusionne pas non plus : la période d'iATR la plus proche du 20 de Wilder a été mesurée à 32–33.

L'ATR m'indique-t-il la direction de la tendance ?

Non. C'est une mesure de distance pure, sans aucune composante directionnelle. L'ADX est le compagnon habituel pour la force de la tendance, et une moyenne mobile ou la structure des prix pour la direction.

Termes associés

• Volatilité La volatilité est le degré de variation du prix dans le temps — l'ampleur des mouvements, pas leur sens. Statistiquement, c'est l'écart-type des rendements ; dans un EA MT5, c'est l'Average True Range, et elle décide si le stop du mois dernier vaut encore aujourd'hui.
• Stop loss Le stop loss est un niveau de prix attaché à une position, auquel le courtier la clôture automatiquement pour plafonner la perte de cette transaction. Il réside sur le serveur du courtier : il fonctionne donc même lorsque le terminal est éteint.
• Stop suiveur (trailing stop) Le stop suiveur est un stop-loss qui avance dans le sens d'une position gagnante et ne revient jamais en arrière. Il transforme un gain latent en plancher sous la position : c'est le repli qui décide de la sortie, et non un objectif fixé d'avance.
• Dimensionnement de position La règle qui transforme un signal de trading en taille de lot — le plus utilement en fixant la perte qu'une seule opération peut coûter et en laissant la distance au stop décider du volume.
• Indice directionnel moyen (ADX) L'indicateur ADX mesure la force d'une tendance sur une échelle de 0 à 100 sans en indiquer le sens. Les EA s'en servent comme filtre de régime : les stratégies de tendance attendent une valeur élevée, celles de retour à la moyenne une valeur basse.

Ressources associées

• CassureStratégies
• Moyenne mobile exponentielleGlossaire
• AUD/JPYSymboles